Про облигацию ОФЗ 26247

СТОИТ ЛИ СЕЙЧАС ИНВЕСТИРОВАТЬ В ОБЛИГАЦИИ? Доброй ночи, коллеги-инвесторы! Сегодня поговорим на тему инвестирования в облигации в текущей рыночной обстановке. Начать следует с того, что у каждого инвестора должно быть понимание того, что он хочет получить от инвестиций - цель инвестирования, соответственно, каждому инвестору следует выбрать подходящую конкретно для себя стратегию в соответствии с горизонтом инвестирования и уровнем риска. Рассмотрим подробнее на примере: Цель - сохранить деньги от инфляции с минимальным риском. Горизонт инвестирования: 10+ лет. Стратегия: инвестирование в ОФЗ с постоянным купоном, с целью фиксации хорошей на данный момент доходности на годы вперёд. Ни для кого не секрет, что 25 октября пройдёт очередное заседание ЦБ по поводу ключевой ставки. Моё мнение, что её повысят до 20% на данном заседании и до 21% на декабрьском заседании. При повышении ставки номинал ОФЗ-ПД падает, соответственно, текущая доходность возрастает, что очень радует консервативных инвесторов. Планирую систематично увеличивать позицию в долгосрочных ОФЗ при дальнейшем повышении ключевой ставки. К тому же пользуюсь ИИС для получения налогового вычета, что даёт дополнительные 52 тыс для инвестирования. На данный момент покупаю выпуски с высокой купонной доходностью, такие ОФЗ-ПД: 1. $SU26246RMFS7 (текущая купонная доходность - 15,41%) 2. $SU26247RMFS5 (текущая купонная доходность - 15,81%) 3. $SU26248RMFS3 (текущая купонная доходность - 15,93%) Это эти выпуски являются новыми и привлекают своей прекрасной доходностью. Активно слежу за инвесторами, которые часто затрагивают тему инвестиций в облигации. 1. @Rich_and_Happy 2. @NataliaBaff 3. @Aleksei_TV_Invest На #конкурс #дайте_билет от @Rich_and_Happy бесплатные билеты на ТОЛК $TCSG [Ссылка]

Как заработать на ОФЗ. Часть 1. ℹ️ Возможно, на следующем заседании Центрального банка России ключевая ставка вырастет на 1–2 пункта. Это не моё личное мнение, а информация из интернета. Инфляция не замедлилась, ожидания населения по инфляции выросли. Впереди Новый год, распродажи, спрос на товары увеличится. 💭 Сегодня посмотрим на долгосрочные облигации федерального займа (ОФЗ). Доходность по бумагам со сроком погашения больше 10 лет составляет 16–17% годовых. Вложив деньги сейчас, можно получать 17% в течение 15 лет. За 15 лет заработаем 250%. Для сравнения индекс Мосбиржи $IMOEXF за последние 15 лет вырос на 125%. 📣 Рассмотрим ОФЗ 26240 $SU26240RMFS0. • Срок погашения через 12 лет. • Цена 536,91 рубля. • Купон 34,9 рубля. • Осталось купонов до погашения 24. Чтобы купить облигацию, нужно вложить 536,91 рубля. За 12 лет получим 34,9 * 24 + 1000 = 1837,6 рубля. Чистый доход 1837,6 – 536,91 = 1300,69 рубля или 242% 📈. ❓ Почему такая цена сейчас? Инвесторы, которые хотят продать бумагу до погашения, снижают цену, пока не найдётся покупатель. Доход по бумаге ежегодно составляет 108,4 рубля (два купона 69,8 + 38,6 рост цены усредненный за 12 лет). Доходность 108,4 / 536,91 = 20,2% годовых. На такую доходность нашлись покупатели, и цена перестала снижаться. Если ключевая ставка будет 14%, а не 19%, как сейчас, цена начнёт расти. Цена |Номинал |Купоны |Срок |Доходность 536,91 |1000 |69,8 |12,0 |20,2 % 668 |1000 |69,8 |11,0 |15,0 % Справедливая цена при таких условиях рынка будет 668 рублей. За год получим купоны 69,8 + прирост в цене 668 – 536,91 = 200,9 рубля или 37,4% за год. Во второй части рассмотрим ОФЗ с более высоким купоном $SU26248RMFS3 или $SU26247RMFS5. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

#твойкапитал Описываю сделки, которые происходили на текущей неделе в рамках стратегии &Твой капитал . Посчитал доходность к погашению выпусков облигаций, доступных для стратегии с консервативным риск-профилем. Выбрал два выпуска с постоянным купоном и короткой дюрацией (ВЭБ $RU000A1013P1 и РусГидро $RU000A105SL2 ), которые добавил в портфель на небольшую долю. В случае роста процентных ставок по выпускам с короткой дюрацией не должно быть отрицательной переоценки, а спред к кривой ОФЗ для эмитентов первого эшелона на уровне 200 б.п. выглядит привлекательным.  Также в контексте ослабления рубля приобрел паи фонда $TLCB, имущество которого сформировано за счет вложения в бивалютные и замещающие облигации российских эмитентов, которые должны отыгрывать девальвацию национальной валюты. Из минусов этой идеи я бы отметил возможность размещения еврооблигаций МинФина РФ, которое создает навес предложения в сегменте замещаек  и может продавить цены вниз, а также то, что в состав TLCB входят юаневые бонды $RU000A107RH8 РУСАЛа, доходность размещения которых мне представлялась заниженной. Но в рамках консервативной стратегии нет возможности самостоятельно выбирать выпуски валютных бондов, поэтому создаем экспозицию на этот класс активов через etf.  В личный портфель осторожно набираю длинные ОФЗ со сроком погашения больше 10 лет ($SU26248RMFS3 , $SU26247RMFS5 ). Да, сейчас на ожиданиях девальвации и проинфляционных расходов бюджета есть опасения, что на дальнем конце кривой процентных ставок еще может продолжится рост, что приведет к обесценению длинных выпусков ГЦБ.  Однако, на данный момент доходность дальних ОФЗ достигла 17%, что выше среднегодовой доходности российского рынка акций за весь период - так что, возможно, это выгодный момент, чтобы зафиксировать такую ставку, а также получить "опцион" заработать дополнительный доход от переоценки в случае снижения процентных ставок.