Добрый вечер, друзья! С пятницей!
Эта неделя не принесла существенных изменений на долговом рынке: в начале мы были свидетелями едва заметной просадки, но потом рынок восстановился на прежние позиции. По итогам доходности гос. бумаг, входящих в «СЕТ 5х9», в среднем показали +0,1%. Всё это сопровождалось отсутствием каких-либо значимых новостей. Ощущение, что рынок хочет поверить в то, что близка победа над инфляцией, но впереди неизвестность (выборы, дефицитный бюджет и прочее), поэтому поверить до конца не получается.
Я, пожалуй, сегодня остановлюсь на ОФЗ 52002
$SU52002RMFS1 для страховки от сценария разгона инфляции. Не поймите неправильно – это не основной сценарий, который сейчас я вижу, но всё же один из нескольких, поэтому считаю, что диверсификация инвестиций в сторону линкеров и флоатеров не будет лишней.
Номинал по этому линкеру прибавил с 10 января (именно тогда покупала эту бумагу последний раз) 4,25 руб. и составил 1 440,68 руб. Прирост ускоряется, повторяя динамику инфляции 4 квартала.
Если вы все же предпочитаете в период высоких ставок сосредоточиться на покупках классических гос. бумаг, ниже расчет доходности по ТОП 5 лучших по моим расчётам (с максимальными ставками, но разными сроками):
1) Название: Ульоб34003
$RU000A102CX8
Срок до погашения: 1,8 лет
Текущая цена: 262,89 руб.
Доход купоны: 37,36 руб.
Доход дисконт: 37,11 руб.
Расход НКД: -3,49 руб.
Расход комиссия брокера 0,3%: -0,79 руб.
Расход НДФЛ 13%: -9,12 руб.
Прибыль: 61,07 руб.
Сумма инвестиций за весь период (с учетом амортизации): 262,89 руб.
Доходность: 12,8%
2) Название: ОФЗ 26233
$SU26233RMFS5
Срок до погашения: 11,5 лет
Текущая цена: 654,5 руб.
Доход купоны: 730,08 руб.
Доход дисконт: 345,5 руб.
Расход НКД: -28,92 руб.
Расход комиссия брокера 0,3%: -1,96 руб.
Расход НДФЛ 13%: -135,81 руб.
Прибыль: 908,89 руб.
Доходность: 12,1%
3) Название: СвердлОбл8
$RU000A101Z17
Срок до погашения: 3,5 лет
Текущая цена: 859,9 руб.
Доход купоны: 161,54 руб.
Доход дисконт: 140,1 руб.
Расход НКД: -14,71 руб.
Расход комиссия брокера 0,3%: -2,58 руб.
Расход НДФЛ 13%: -36,97 руб.
Прибыль: 247,38 руб.
Сумма инвестиций за весь период (с учетом амортизации): 590,25 руб.
Доходность: 11,9%
4) Название: ОФЗ 26238
$SU26238RMFS4
Срок до погашения: 17,3 лет
Текущая цена: 665 руб.
Доход купоны: 1239 руб.
Доход дисконт: 335 руб.
Расход НКД: -9,14 руб.
Расход комиссия брокера 0,3%: -2 руб.
Расход НДФЛ 13%: -203,17 руб.
Прибыль: 1359,69 руб.
Доходность: 11,8%
5) Название: ОФЗ 26240
$SU26240RMFS0
Срок до погашения: 12,5 лет
Текущая цена: 694,9 руб.
Доход купоны: 907,4 руб.
Доход дисконт: 305,1 руб.
Расход НКД: -30,49 руб.
Расход комиссия брокера 0,3%: -2,08 руб.
Расход НДФЛ 13%: -153,39 руб.
Прибыль: 1026,54 руб.
Доходность: 11,8%
Хороших выходных! Пока.
#облигации