Справедливая ли цена $AAPL?🤔 ‼️️Пост для начинающих долгосрочных инвесторов‼️ Как высчитывать честную стоимость бизнесов было на моем канале , обязательно переходите по ссылке в профиле ! 🙏 Итак , Сейчас одна акция стоит 118 доллара, справедливо ли это? 1. Смотрим на market cap- то есть во сколько рынок оценивает компанию. Поскольку тут цифры в миллиардах, ​то 2082 миллиардов равняется примерно 2 триллонов долларов. 🤦‍♂️ Что это значит? Если мы возьмем все акции в обороте, мы это можем увидеть в shares outstanding – 17 миллиардов, и умножим эло числа на текущюю цену акции, то есть на 118, то мы должны как раз получить примерно 2 триллиона.💪 ‼️ Если цена на акцию юудет падать, то и оценка самой компании будет аналогично снижаться. 2. На основе этого мы смотри на показатель PE- то есть price to earnings ratio. Саму цифру получают из общей стоимость компании, то есть 2 триллиона, и делят ее на тот доход, которая компания получила в последним году. Если мы посомтрим на отчет компании, то найдем это число в net income, то есть суммарном доходе, который в 2019 году равнялся 55 миллиардам долларов. Соотвественно, если мы разделим 2 триллионов на 55 миллиардов, то получим 34, как раз наш показаетль PE. ‼️Я бы также хотел добавить, что PE также показывает нам сколько лет будет окупаться наша инвестиция если доходы у компании созранться на одном уровне. Показатель высокий, выше среднего по рынку – в 15 , но для растущей компании это свойствнно. ➕ 3. Именно поэтому нам тут нужен метод рассчета справедливой цены акции по Грему. Мы должны найти средний PE компании за последние 5 лет. Такую информацию можно найти на Ycharts, мы видим, что PE ЭПЛ за послежние 5 лет в средним был 16 с половиной, мы можем округлить это до 17. Затем, именно к этой цифре нам надо добавить нашу страховку. Чем рискованее бизнес, тем больше надо требовать скидку. Как я уже говорил, Бенждамин Грем рекомендует 30%. Но , поскольку бизнес тут очень стабильный, возьмем 20. То есть что я делаю, я беру средний PE за 5 лет и уможаю его на 0.8 , как раз для вычита моей страховки. Именно так я снимаю 20% со среднего PE. Это мне дает PE в 13,6. Держим эту цифру в уме!🤔 Возвращаемся обратно на finviz, мы выдим что текущий PE ЭПЛ почти в три раза больше того показателя, который нам нужен. Это сразу означает , что акция сильно переоценена😢, и ни при каких обстоятельствах мы не можем ее приобретать при текущей цене🙅‍♀️ ( если мы все-таки инвесторвы). Однако, мы можем расчитать при какой цене мы все-таки будем всматриваться в эту компанию, чтобы на коррекции ее подобрать. 😏 4.Для этого мы переходим в yahoo finance, вбиваем тикер apple и спускаемся вниз. Нам надо найти график с квартальным доходом компании, чтобы получить самую свежую информации. Все показания за последние 4 квартала мы суммируем . Получаем тут 56 миллиардов. Это число умножаем на наш PE СО СТРАХОВКОЙ ( 13,6) И ПОЛУЧАЕМЯЧ 761. Это нам говорит, что мы можем приобретать компанию когда она оценивается в 761 миллиардов долларов. Однако, это просто оценка компании, теперь нам надо опроеделить саму стоимость акции, с которой можно было бы покупать компанию. Для этого мы делим текущюю стоимость компании на ту, которую мы сами выявили. , то есть 2 триллионов мы делим на 761 и получаем 2.62 . Отсюда мы берем текущею стоимость акции и делим ее на 2.62, и получаем 45-55. Вот как раз так мы получаем справедливую стоимость акции.🧤🎊 Не верите , что акция 🍎 могут до этого упасть !😏 В этом диапазоне акция была в Марте этого года!