Бумаги для активных трейдеров на декабрь 2024 В качестве меры волатильности (рисковости активов) используется показатель среднеквадратичного отклонения доходностей инструментов, или «сигма» коэффициент (σ), нормированный на количество периодов наблюдения. ✅Хочешь инвестировать в «+», переходи в профиль✅ Средняя волатильность бумаг из списка порядка 18%, что почти в 2,5 раза выше параметра рисковости Индекса МосБиржи. 📌 $SMLT Самолет. Абсолютный рекордсмен по волатильности за месяц поставил и антирекорд по доходности — рисковость под 20%, а обвал акций за ноябрь свыше 26%. В моменте бумаги даже умудрились переписать исторические минимумы с выхода на IPO в октябре 2020 г. Было у 885 руб. О таких рисках предупреждали. Вероятно, ценовое дно уже было, сейчас идет активный скачок выше круглых 1000 руб. О восстановлении стоимости корпорации, а не просто высоких технических отскоках в рамках перепроданности, можно будет говорить не ранее, чем ставка ЦБ начнет снижаться. Дорогой кредит и завершение льготных ипотечных программ — основные факторы давления на стоимость бизнеса и отставания бумаг от широкого рынка акций. 📌 $OZON Ozon. Бумаги ИТ-сектора — исторически одни из самых волатильных на рынке и регулярные участники нашего топ-5. В ноябре волатильность очень высокая. Однако это одни из немногих акций, что подросли за месяц: +11% против околонулевой динамики бенчмарка. Курс после глубокого пролива быстро вернулся под 3000 руб. Вскоре корпорации предстоит редомициляция с Кипра в Россию. На Мосбирже появятся полноценные акции, а не расписки — это долгосрочный позитив, позволяющий акционерам в будущем воспользоваться всеми правами собственности. По этой причине, с 20 декабря, бумаги исключаются из Индекса МосБиржи, но они обязательно вернутся обновленными. Активным трейдерам нужно будет учесть данный технический аспект. 📌 $MTLR Мечел. Было очень волатильно. Закредитованность корпорации, эффект санкций и неблагоприятная сырьевая конъюнктура сильно надавили на стоимость. В момент ноябрьской биржевой паники обычка и префы обновили двухлетние минимумы — было ниже 72 руб. и 74 руб. соответственно. На финише ноября в обоих типах акций идет высокий отскок под 90 руб., или по +25%. Если рынок продолжит восстановление, а бенчмарк направится до конца года к нашим расчетным в область 2700 п., то данные турбулентные акции могут и дальше идти на повышенной скорости — очевидным ориентиром будет круглая планка 100 руб. 📌 $VKCO ВК. Типично сверхволатильно. В ноябре бумаги обновили абсолютное стоимостное дно — было 221 руб. Фундаментальный кейс на фоне слабой рентабельности никак не смог поддержать акции. Остается ориентироваться лишь на технику: там была критическая перепроданность, отскок после обновления минимумов вполне закономерен. Акции уже отпрыгнули выше 275 руб., или +25% со дна. При сохранении краткосрочной тенденции вверх ориентиром на декабрь могут быть психологические 300 руб. 📌 $AFKS АФК Система. На ноябрьском завале широкого рынка бумаги холдинга, который имеет много закредитованных «дочек», причем некоторые из них нуждаются в финансовом оздоровлении через SPO, переписали свои годовые минимумы и упали на январское дно 2023 г. Было у 11,7 руб. На фоне высокой вероятности повышения ключевой ставки ЦБ на заседании 20 декабря и необходимости помогать нагруженным долгами дочерним компаниям акции материнской компании пока могут запаздывать на отскоке. Но они быстрые. При первом же сигнале к завершению жесткой ДКП нагонят рынок. 💡 БКС